financiera tasas de banco

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¿QUÉ ES LA TASA DE INTERÉS?
GERENCIA DE ESTABILIDAD FINANCIERA
BANCO CENTRAL DE RESERVA DEL PERÚ 2
Tasas de interés: tema en constante debate
Introducción
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•El interés es el precio que alguien paga
(PRESTATARIO) por usar el dinero de otra persona
(PRESTAMISTA) durante un periodo determinado.
•La tasa de interés se expresa como un porcentaje anual.
•Por ejemplo, si la tasa de interés es 10% anual (0,1 en su
equivalente decimal) y el monto del préstamo es S/. 100,
entonces al cabo de un año se deberá pagar por intereses
S/. 10 = 0,1 x 100.
¿Qué es la tasa de interés?
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Para compensar la pérdida de poder adquisitivo del dinero en el
tiempo.
Para el PRESTATARIO:
Necesita dinero, para cubrir ciertas necesidades (comprar un
auto, empezar un negocio, etc) y pagará ese dinero en el futuro
con un cargo adicional (tasa de interés ACTIVA), la cual
compensa a quien le prestó el dinero (PRESTAMISTA) por la
pérdida de poder adquisitivo del dinero en el tiempo, y le cubre
los riesgos como los costos que asume.
Para el DEPOSITANTE:
Quiere guardar su dinero (capital) como medio de ahorro o para
cubrir ciertas necesidades futuras y no quiere que ese dinero
pierda poder adquisitivo en el tiempo. Por ello, recibe una tasa
de interés (PASIVA), de modo que en el futuro recibirá el capital
+ intereses.
¿Por qué existe la tasa de interés?
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Para el PRESTAMISTA:
1. Lo compensa de la inflación: los soles que recibirá después
de un año no valen igual (no compran lo mismo) que
aquéllos que entregó o prestó hoy.
2. Le cubre el riesgo de que el PRESTATARIO no pueda (o no
quiera) pagar el préstamo.
3. Le cubre los costos asociados al préstamo, ya que la tasa
de interés (ACTIVA) compensa sus costos de evaluación del
cliente, oficinas, sueldos, etc.
¿Por qué existe la tasa de interés?
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• Los bancos cobran diferentes tasas de interés
(ACTIVAS) a sus clientes de acuerdo con los
ingresos del prestatario y al uso del crédito:
Diferentes tasas de interés
41,43% Pequeñas y medianas
empresas Microempresa
38,63% Personas naturales (tarjetas
de crédito, por ejemplo) Consumo
9,95%
Familias para compra
de vivienda
Hipotecario
9,81% Empresas Comercial
Tasa de interés al
31/05/2006
(en nuevos soles)
Créditos a: Segmentos
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• Asimismo, los bancos pagan diferentes tasas de
interés (PASIVAS) al público según el tipo de
depósito:
Diferentes tasas de interés
7,6% Plazo más de 360
días
5,0%
Plazo hasta
30 días
1,3% Ahorro
1,1% Cuenta corriente
Tasa de interés a
mayo 2006
(en nuevos soles)
Tipos de
depósitos
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• Objetivo: Preservar la estabilidad monetaria (esto
es, mantener el valor adquisitivo del dinero en el
tiempo).
• Para ello, establece mensualmente una tasa de
interés de referencia para la economía (tasa de
interés para préstamos entre bancos o
interbancaria).
• A junio de 2006, la tasa de referencia es 4,5% anual
en soles.
El Rol del Banco Central
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Al afectar la tasa de interés interbancaria, se modifica
las tasas de interés de corto y largo plazo que los
bancos cobran a sus clientes.
El Rol del Banco Central
Si el Banco Central
disminuye la tasa de
referencia, las tasas de
interés en la economía
tenderán a bajar.
Las familias y las
empresas se endeudarán
más, comprarán más
bienes y desarrollarán
nuevos proyectos.
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• Banco Central de Inglaterra
http://www.bankofengland.co.uk/publications/other/monetary/inside_mpc.pdf
• “El Costo del Crédito en el Perú” – BCRP
http://www.bcrp.gob.pe/
• Reserva Federal de los Estados Unidos de América
http://www.newyorkfed.org/education/interest_rates.html
Referencias